How to understand Chinese low

　　consumption rate

　　文/徐諾金

　　我國(guó)消費(fèi)率有個(gè)特點(diǎn)，一是無(wú)論是與世界平均水平相比較，還是與一些國(guó)家相同發(fā)展階段的消費(fèi)率相比較，目前我國(guó)的消費(fèi)率都明顯偏低；二是近幾年出現(xiàn)了加速下降的態(tài)勢(shì)。是什么原因造成這種現(xiàn)象？怎樣看待這種現(xiàn)象？

　　本文分析認(rèn)為，雖然造成當(dāng)前我國(guó)消費(fèi)率低的原因有收入分配結(jié)構(gòu)和社會(huì)保障制度不健全等體制性因素，但當(dāng)前我國(guó)消費(fèi)率的下降有其客觀規(guī)律性，與工業(yè)化發(fā)展階段消費(fèi)率趨于下降的一般變化規(guī)律相吻合。在規(guī)律性、制度性、體制性因素難以短期內(nèi)改變的情況下，提高我國(guó)消費(fèi)率的辦法仍有賴于投資的擴(kuò)大。

　　我國(guó)消費(fèi)率的變化趨勢(shì)及特征

　　消費(fèi)率，又稱最終消費(fèi)率，通常指一定時(shí)期內(nèi)最終消費(fèi)(總消費(fèi))占支出法國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值的比率。通過(guò)對(duì)我國(guó)消費(fèi)率的研究，我們不難發(fā)現(xiàn)當(dāng)前我國(guó)消費(fèi)率的變化趨勢(shì)有以下特點(diǎn)。

　　(一)我國(guó)消費(fèi)率低于世界平均水平，且在近幾年呈現(xiàn)加速下降趨勢(shì)

　　改革開(kāi)放以來(lái)，我國(guó)消費(fèi)率總體呈現(xiàn)下降趨勢(shì)，從1978年的62.1%下降至2007年的48.8%，下降了13.3個(gè)百分點(diǎn)。特別是2000年以來(lái)，我國(guó)消費(fèi)率呈現(xiàn)出加速下降的特點(diǎn)，短短8年間消費(fèi)率下降了13.5個(gè)百分點(diǎn)(見(jiàn)圖1)。與國(guó)際平均水平相比較，近20多年來(lái)，世界平均消費(fèi)率約為77%，而2007年我國(guó)消費(fèi)率只為48.8%，低于世界平均水平28.2個(gè)百分點(diǎn)。

　　(二)我國(guó)消費(fèi)率的持續(xù)下降主要是由居民消費(fèi)率的持續(xù)走低引起的

　　改革開(kāi)放以來(lái)，我國(guó)居民消費(fèi)率總體上呈現(xiàn)下降趨勢(shì)，從1978年的48.8%下降至2007年的35.4%，下降了13.4個(gè)百分點(diǎn)。相對(duì)而言，我國(guó)政府消費(fèi)率的變化幅度較為平緩，波動(dòng)不大，1978年與2007年的政府消費(fèi)率基本持平(見(jiàn)圖2)。因此，我國(guó)(最終)消費(fèi)率的持續(xù)下降實(shí)際上主要是由居民消費(fèi)率的持續(xù)走低引起的。

　　(三)城鎮(zhèn)居民消費(fèi)率總體上趨于上升，而農(nóng)村居民消費(fèi)率趨于下降

　　改革開(kāi)放后，我國(guó)城鎮(zhèn)居民消費(fèi)率總體上呈現(xiàn)緩慢上升趨勢(shì)，從1978年的18.5%上升至2007年的26.4%，上升了7.9個(gè)百分點(diǎn)；而農(nóng)村居民消費(fèi)率則一直呈現(xiàn)持續(xù)下降趨勢(shì)，從1978年的30.3%下降至2007年的9.1%，下降了21.2個(gè)百分點(diǎn)(見(jiàn)圖3)。城鄉(xiāng)居民消費(fèi)率的這一變動(dòng)特點(diǎn)主要是由于改革開(kāi)放后我國(guó)城鄉(xiāng)人口結(jié)構(gòu)的變化以及城鄉(xiāng)居民收入差距的擴(kuò)大造成的。

　　(四)我國(guó)西部地區(qū)消費(fèi)率高于中部和東部地區(qū)

　　2006年，我國(guó)西部地區(qū)的平均消費(fèi)率為59.4%，分別比中部地區(qū)和東部地區(qū)消費(fèi)率高出8.9和11.9個(gè)百分點(diǎn)。其中，西部地區(qū)居民消費(fèi)率為40.2%，分別比中部地區(qū)和東部地區(qū)消費(fèi)率高出3.4和6.6個(gè)百分點(diǎn)；西部地區(qū)政府消費(fèi)率為19.2%，分別比中部地區(qū)和東部地區(qū)消費(fèi)率高出5.5和5.3個(gè)百分點(diǎn)(見(jiàn)表1)。

　　(五)我國(guó)各地區(qū)消費(fèi)率與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率總體上呈反向變動(dòng)關(guān)系

　　根據(jù)我國(guó)31個(gè)省、自治區(qū)、直轄市1994－2007年平均消費(fèi)率與平均GDP增長(zhǎng)率關(guān)系的散點(diǎn)圖，可以發(fā)現(xiàn)，隨著消費(fèi)率的上升，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率趨于下降，兩者存在反向運(yùn)動(dòng)趨勢(shì)。也即消費(fèi)率越高的地區(qū)，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率越低；而消費(fèi)率越低的地區(qū)，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率越高(見(jiàn)圖4)。當(dāng)消費(fèi)率位于[40%，60%]區(qū)間時(shí)，隨著消費(fèi)率的上升，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的速度明顯減慢；而當(dāng)消費(fèi)率達(dá)60%以上后，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的速度趨于平緩。

　　(六)我國(guó)各地區(qū)消費(fèi)率與收入水平總體上呈反向變動(dòng)關(guān)系

　　根據(jù)我國(guó)31個(gè)省、自治區(qū)、直轄市1994－2007年平均消費(fèi)率與平均人均GDP關(guān)系的散點(diǎn)圖，可以發(fā)現(xiàn)，即隨著國(guó)民收入的上升，消費(fèi)率趨于下降，兩者存在反向運(yùn)動(dòng)趨勢(shì)。即人均GDP較高的地區(qū)，消費(fèi)率較低；而人均GDP較低的地區(qū)，消費(fèi)率較高。如人均GDP較高的上海、北京、天津、浙江和廣東1994－2007年的消費(fèi)率分別為47.1%、53.9%、46.2%、48.1%和53.5%；而人均GDP較低的貴州、甘肅、云南、西藏和廣西1994－2007年的消費(fèi)率分別為84.5%、63.9%、64.1%、85.2%和65.4%。

　　從工業(yè)化過(guò)程中消費(fèi)率的變化規(guī)律看我國(guó)低消費(fèi)率的優(yōu)勢(shì)

　　在一國(guó)工業(yè)化進(jìn)程中，消費(fèi)率存在先降后升的規(guī)律性特征。目前，我國(guó)消費(fèi)率的變化趨勢(shì)及特征，完全符合這一規(guī)律。因?yàn)殡S著經(jīng)濟(jì)從落后的農(nóng)業(yè)社會(huì)向工業(yè)社會(huì)轉(zhuǎn)型，國(guó)民收入出現(xiàn)快速增長(zhǎng)，人們的消費(fèi)水平隨著國(guó)民收入的快速增長(zhǎng)會(huì)提高，但提高的速度沒(méi)有國(guó)民收入增長(zhǎng)的速度快，因此，這個(gè)時(shí)期往往是消費(fèi)率下降、儲(chǔ)蓄率提高的階段，也是社會(huì)儲(chǔ)蓄增多和國(guó)家積累能力增強(qiáng)的時(shí)期；而當(dāng)一個(gè)國(guó)家實(shí)現(xiàn)了工業(yè)化，擁有了足夠的基礎(chǔ)設(shè)施和物質(zhì)生產(chǎn)能力，人均國(guó)民收入進(jìn)入一個(gè)相對(duì)較高的水平后，民眾才能放心將大部分收入用于改善生活的消費(fèi)，消費(fèi)率就會(huì)提升到一個(gè)較高的水平。

　　錢納里等(1975)在研究經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)問(wèn)題時(shí)，通過(guò)采用橫截面分析和時(shí)間序列分析相結(jié)合的方法，對(duì)世界上101個(gè)國(guó)家1950－1970年間的數(shù)據(jù)進(jìn)行回歸分析，通過(guò)實(shí)證檢驗(yàn)經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)變量與人均收入水平之間的關(guān)系(見(jiàn)表3)。實(shí)證結(jié)果表明：總體上看，居民消費(fèi)率隨著人均收入水平的增加而趨于下降。在較低收入階段，居民消費(fèi)率下降速度較快，而在較高收入階段，居民消費(fèi)率下降速度放慢。如在人均GNP從不足100美元增加到300美元時(shí)，居民消費(fèi)率從77.9%降至66.7%，下降了11.2個(gè)百分點(diǎn)；而在人均GNP從400美元增加到超過(guò)1000美元時(shí)，居民消費(fèi)率從65.4%降至62.4%，僅下降了3個(gè)百分點(diǎn)。1970－2003年，世界低收入國(guó)家的平均消費(fèi)率呈現(xiàn)下降趨勢(shì)，如表2所示，從86.2%下降至77.7%，而高收入國(guó)家的平均消費(fèi)率則呈現(xiàn)穩(wěn)定上升趨勢(shì)，從74.3%上升至80.4%。

　　目前，我國(guó)的經(jīng)濟(jì)正處于工業(yè)化的加速階段。隨著我國(guó)工業(yè)化的推進(jìn)，但尚未進(jìn)入工業(yè)化成熟階段的這個(gè)時(shí)期，我國(guó)的消費(fèi)率存在下降趨勢(shì)是正常的、合理的，也是加快工業(yè)化所需的資本積累所必需的。沒(méi)有低消費(fèi)率，就沒(méi)有高儲(chǔ)蓄率；沒(méi)有高儲(chǔ)蓄率，就沒(méi)有工業(yè)化加速的條件。超越這一規(guī)律，違背工業(yè)化加速的條件，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)就會(huì)受到影響。有的同志以為消費(fèi)可以帶來(lái)增長(zhǎng)，消費(fèi)越多，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)就會(huì)越快，這是違背經(jīng)濟(jì)發(fā)展規(guī)律的。

　　事實(shí)上，根據(jù)1971—2001年世界上82個(gè)國(guó)家和地區(qū)平均消費(fèi)率與其平均經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率的散點(diǎn)圖，可以發(fā)現(xiàn)，隨著消費(fèi)率的上升，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率趨于下降，兩者存在反向運(yùn)動(dòng)趨勢(shì)。也即消費(fèi)率越低的國(guó)家，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率越高；而消費(fèi)率越高的國(guó)家，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率越低，消費(fèi)率較高的國(guó)家不利于保持較高增長(zhǎng)水平。消費(fèi)率與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率的反向運(yùn)動(dòng)趨勢(shì)并不是線性的。當(dāng)消費(fèi)率位于76%87%時(shí)，隨著消費(fèi)率的上升，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率平緩上升。但是，必須注意的是，這一同向運(yùn)動(dòng)趨勢(shì)只是發(fā)生在5%以下的相對(duì)較低的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)區(qū)間中，即消費(fèi)率的平緩上升并不能實(shí)現(xiàn)相對(duì)較高的增長(zhǎng)水平。當(dāng)消費(fèi)率大于87%的情況下，隨著消費(fèi)率的上升，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率再次趨于下降。因此，超越經(jīng)濟(jì)發(fā)展的階段性特征，違背這種階段性特征的規(guī)律作用，過(guò)分追求消費(fèi)是損害經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的基礎(chǔ)的。我國(guó)的低消費(fèi)率恰恰是我國(guó)高儲(chǔ)蓄率的形成原因，高儲(chǔ)蓄率恰恰為我國(guó)加快工業(yè)化進(jìn)程準(zhǔn)備了條件。這才是近些年來(lái)我國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)較快的真正原因。

　　在低消費(fèi)率趨勢(shì)下的政策選擇

　　事實(shí)證明，人類在客觀規(guī)律面前，還只能當(dāng)學(xué)生。目前我國(guó)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展階段，決定了我們只能通過(guò)利用高儲(chǔ)蓄的有利條件去擴(kuò)大投資，加快工業(yè)化的進(jìn)程，通過(guò)進(jìn)入工業(yè)化的成熟階段，我們的人民才有條件和能力提高自己的消費(fèi)能力。我們不能超越規(guī)律去簡(jiǎn)單地提倡高消費(fèi)，前些年來(lái)我們反復(fù)強(qiáng)調(diào)擴(kuò)大消費(fèi)的政策之所以失效，根源就在于此。

　　(一)利用高儲(chǔ)蓄的有利條件，擴(kuò)大投資，擴(kuò)大就業(yè)

　　凱恩斯在《就業(yè)、利息和貨幣通論》中提到，“在就業(yè)量增加時(shí)，消費(fèi)者對(duì)消費(fèi)需求的增加，小于總供給價(jià)格的增加。因此，除非增加投資，補(bǔ)足這個(gè)缺口，否則增加就業(yè)量就無(wú)利可圖?！敝?jīng)濟(jì)學(xué)家漢森也指出：“假定消費(fèi)對(duì)收入的函數(shù)關(guān)系不變，這個(gè)制度能力為它的潛在生產(chǎn)量找到市場(chǎng)的程度，取決于投資的數(shù)量，而投資量又取決于那些控制投資支出的特別因素?！?/p>

　　經(jīng)濟(jì)學(xué)重視投資需求調(diào)控、忽視消費(fèi)需求調(diào)控原因主要有三個(gè)：一是消費(fèi)需求雖然在總需求中所占份額最大，但消費(fèi)需求是在無(wú)數(shù)個(gè)人分散行為的過(guò)程中實(shí)現(xiàn)的，針對(duì)個(gè)人消費(fèi)需求實(shí)施的宏觀調(diào)控難以預(yù)期后果；而相對(duì)于消費(fèi)需求，投資需求決策的集中程度要高得多，不僅規(guī)模大，而且比較易于估計(jì)，對(duì)投資需求為對(duì)象實(shí)施宏觀調(diào)控，容易在短時(shí)期內(nèi)奏效。二是在現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)中，生產(chǎn)高度社會(huì)化，資本高度集中，投資波動(dòng)對(duì)經(jīng)濟(jì)波動(dòng)的影響十分明顯。三是在以資本增殖為中心的生產(chǎn)方式中，消費(fèi)需求處于對(duì)資本的從屬地位，不僅資本只有在運(yùn)動(dòng)中才能增殖，而且，只有在資本的運(yùn)動(dòng)中，通過(guò)就業(yè)取得收入形成個(gè)人消費(fèi)需求才是必要的。“經(jīng)濟(jì)學(xué)家們一致同意，使收入和就業(yè)發(fā)生波動(dòng)的重要因素是投資……我們是否要面臨使價(jià)格上漲的通貨膨脹，或是否要生活于大量失業(yè)的苦難之中，都取決于投資的水平?！?/p>

　　由于投資與就業(yè)關(guān)系密切，擴(kuò)大投資才可以擴(kuò)大就業(yè)，而只有就業(yè)擴(kuò)大了，才能通過(guò)增加居民收入最終帶動(dòng)消費(fèi)水平的上升。目前我國(guó)城鎮(zhèn)約有24OO萬(wàn)名失業(yè)者，農(nóng)村約有1.5億個(gè)剩余勞動(dòng)力。按每個(gè)勞動(dòng)力負(fù)擔(dān)2個(gè)人口的生計(jì)計(jì)算，這個(gè)約4億人口的消費(fèi)主體如果沒(méi)有可靠的就業(yè)保障，他們的收入就沒(méi)有保障，由收入決定的消費(fèi)也就沒(méi)有保障。

　　(二)利用高儲(chǔ)蓄的有利條件加快推進(jìn)城鎮(zhèn)化進(jìn)程，大力推進(jìn)我國(guó)傳統(tǒng)農(nóng)村消費(fèi)模式向現(xiàn)代城市消費(fèi)模式的轉(zhuǎn)化

　　改革開(kāi)放后，我國(guó)城鎮(zhèn)化有了前所未有的發(fā)展，目前我國(guó)43.9%的城鎮(zhèn)化率比改革開(kāi)放初高了20個(gè)百分點(diǎn)。但總體而言，我國(guó)的城鎮(zhèn)化水平還是滯后的。目前，世界平均城鎮(zhèn)化水平已經(jīng)超過(guò)50%，而我國(guó)還低于這一平均水平。目前我國(guó)非農(nóng)村人口比率為56%，大部分人口還游離在城鎮(zhèn)之外，無(wú)法享受城市發(fā)展帶來(lái)的進(jìn)步。同時(shí)，即使統(tǒng)計(jì)上的城鎮(zhèn)人口，也沒(méi)有全部真正城鎮(zhèn)化。有學(xué)者估算，1.6億或者更多的人，并不享有城市的相關(guān)權(quán)利、福利。沒(méi)有參與到城市社會(huì)的管理活動(dòng)中，沒(méi)有定居，沒(méi)有市民待遇，他們?nèi)允遣粔蚋竦某擎?zhèn)化人口。城鎮(zhèn)化水平較低的現(xiàn)狀直接決定了我國(guó)的消費(fèi)模式帶有明顯的農(nóng)村消費(fèi)性質(zhì)，消費(fèi)總量相對(duì)于GDP水平較低，生活基本支出占比較大，消費(fèi)品種單一，消費(fèi)信貸手段運(yùn)用較少。

　　城鎮(zhèn)化進(jìn)程的推進(jìn)有助于改善我國(guó)的消費(fèi)模式，使之向現(xiàn)代城市消費(fèi)模式轉(zhuǎn)化。據(jù)有關(guān)統(tǒng)計(jì)，在我國(guó)，城鎮(zhèn)化率每提高1個(gè)百分點(diǎn)，就會(huì)有100萬(wàn)120萬(wàn)人口從農(nóng)村轉(zhuǎn)到城市，由于城市人口的消費(fèi)是農(nóng)村的2.73倍，約拉動(dòng)最終消費(fèi)增長(zhǎng)1.6個(gè)百分點(diǎn)。城鎮(zhèn)化進(jìn)程的加快也將帶動(dòng)周邊農(nóng)村消費(fèi)品市場(chǎng)的發(fā)展，促進(jìn)部分農(nóng)村居民消費(fèi)觀念和消費(fèi)方式的轉(zhuǎn)變，最終推動(dòng)我國(guó)消費(fèi)結(jié)構(gòu)發(fā)生變化。因此，應(yīng)該利用我國(guó)高儲(chǔ)蓄的有利條件，大力推動(dòng)城鎮(zhèn)化進(jìn)程的發(fā)展，從而最終帶動(dòng)我國(guó)消費(fèi)的發(fā)展。

　　(三)利用高儲(chǔ)蓄的有利條件，完善社會(huì)保障機(jī)制，解除我國(guó)居民消費(fèi)的后顧之憂

　　目前，我國(guó)正處于制度變革過(guò)程中，尚未定型的制度結(jié)構(gòu)導(dǎo)致人們收入和支出的不確定性上升。根據(jù)“預(yù)防性儲(chǔ)蓄理論”，消費(fèi)者為預(yù)防未來(lái)不確定性而進(jìn)行儲(chǔ)蓄將導(dǎo)致當(dāng)前消費(fèi)水平的相對(duì)下降。

　　建立健全社會(huì)保障體系對(duì)啟動(dòng)消費(fèi)需求意義重大，只有為居民解除住房、醫(yī)療、養(yǎng)老、失業(yè)救濟(jì)等方面的后顧之憂，才能使居民的消費(fèi)能力得以充分釋放。具體來(lái)講，國(guó)家應(yīng)采取措施加強(qiáng)社會(huì)保障立法建設(shè)，完善城鎮(zhèn)職工的基本養(yǎng)老和基本醫(yī)療、失業(yè)、工傷、生育保險(xiǎn)制度；拓展社會(huì)保障基金的籌資渠道，補(bǔ)充社會(huì)保障資金；建立多層次的社會(huì)保障體系；加快農(nóng)村社會(huì)保障制度建設(shè)，建立農(nóng)村最低生活保障制度、農(nóng)村醫(yī)療保險(xiǎn)制度以及穩(wěn)步開(kāi)展農(nóng)村社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)，以逐步建立城鄉(xiāng)統(tǒng)籌的社會(huì)保障體系。

　　(四)利用高儲(chǔ)蓄的有利條件，用好用活信貸，促進(jìn)儲(chǔ)蓄向投資和消費(fèi)轉(zhuǎn)化

　　在當(dāng)前的經(jīng)濟(jì)環(huán)境下，銀行信貸是使儲(chǔ)蓄有效轉(zhuǎn)化為投資和消費(fèi)的最直接途徑。從我國(guó)的儲(chǔ)蓄結(jié)構(gòu)來(lái)講，銀行部門是我國(guó)儲(chǔ)蓄資源最集中的部門，大部分居民儲(chǔ)蓄是以銀行儲(chǔ)蓄的形式存在。到2008年12月，我國(guó)城鄉(xiāng)儲(chǔ)蓄存款余額就高達(dá)21.8萬(wàn)億元。一部分企業(yè)也因?qū)?jīng)濟(jì)形勢(shì)的下行預(yù)期而將生產(chǎn)資產(chǎn)轉(zhuǎn)為銀行儲(chǔ)蓄。這個(gè)時(shí)候如果不能運(yùn)用銀行信貸機(jī)制使這些資源得到充分激活和利用，真正配合積極的財(cái)政政策促進(jìn)銀行部門的儲(chǔ)蓄向投資轉(zhuǎn)化，社會(huì)的有效需求就會(huì)加劇萎縮。因此，用好用活信貸手段，不僅是響應(yīng)中央擴(kuò)大內(nèi)需號(hào)召的需要，更是借此機(jī)遇促使儲(chǔ)蓄有效向投資和消費(fèi)轉(zhuǎn)化的正確之舉。在擴(kuò)大投資方面，我們的信貸工作要注意領(lǐng)會(huì)中央精神，用信貸支持亟須擴(kuò)大投資的領(lǐng)域和項(xiàng)目；要將擴(kuò)大投資與長(zhǎng)期的改善民生結(jié)合起來(lái)，充分利用銀行自身的專業(yè)優(yōu)勢(shì)，在發(fā)放貸款的過(guò)程中促進(jìn)公共工程的科學(xué)管理；信貸要重點(diǎn)扶持有助于產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整，有助于科學(xué)發(fā)展的行業(yè)和企業(yè)，真正實(shí)現(xiàn)用投資帶動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)，最終達(dá)到投資、生產(chǎn)和消費(fèi)的良性循環(huán)；要積極利用消費(fèi)信貸手段促進(jìn)儲(chǔ)蓄向消費(fèi)轉(zhuǎn)化。雖然消費(fèi)的長(zhǎng)期增長(zhǎng)有賴于投資帶動(dòng)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平的穩(wěn)步提高，但消費(fèi)信貸的不發(fā)達(dá)也制約著當(dāng)前我國(guó)消費(fèi)率的提高。目前我國(guó)消費(fèi)信貸品種仍較單一，擔(dān)保制度不發(fā)達(dá)導(dǎo)致信貸總規(guī)模較小。因此，應(yīng)該從以下三方面入手發(fā)展消費(fèi)信貸：一是放寬市場(chǎng)準(zhǔn)入，鼓勵(lì)各種類型的消費(fèi)信貸的產(chǎn)生和成長(zhǎng)，尤其是耐用消費(fèi)品信貸的發(fā)展；二是要鼓勵(lì)創(chuàng)新，讓市場(chǎng)創(chuàng)造出更多更好的適合實(shí)際需要的信貸品種；三是要引入財(cái)政扶持和擔(dān)保機(jī)制，對(duì)特定類型的消費(fèi)信貸給予財(cái)政援助。

　　(作者為中國(guó)人民銀行廣州分行副行長(zhǎng))